ARMFफ़ॉरेक्स पर पोज़िशन के आकार की गणना
फ़ॉरेक्स पर पोज़िशन के आकार की गणना अकेली वह जगह है जहाँ जोखिम का प्रतिशत लॉट की ठोस संख्या में बदलता है। फ़ॉर्मूला सभी मुद्रा जोड़ियों के लिए एक ही है; बदलती केवल पॉइंट की क़ीमत है। हम गणना को क़दम-दर-क़दम, उसमें ग़लती करने के तीन तरीक़े और मार्जिन से नतीजे की जाँच देखते हैं।
ट्रेडिंग में पोज़िशन का आकार कैसे गिनें: फ़ॉर्मूला
लॉट = (इक्विटी × जोखिम का हिस्सा) ÷ (स्टॉप की दूरी × पूरे लॉट पर पॉइंट की क़ीमत)
अंश — वह राशि जो आप खोने को तैयार हैं। हर — स्टॉप चलने पर एक लॉट कितना खोता है। भाग देने से लॉट की वह संख्या मिलती है जिस पर ये दोनों मान बराबर हो जाते हैं।
| मान | कहाँ से आता है | उदाहरण |
|---|---|---|
| इक्विटी | खाते की मौजूदा हालत, शुरुआती डिपॉज़िट नहीं | $5,000 |
| जोखिम का प्रतिशत | आपका नियम, सभी सौदों के लिए एक जैसा | 1 % |
| पैसे में जोखिम | इक्विटी × प्रतिशत | $50 |
| पॉइंट में स्टॉप | एंट्री से विचार रद्द होने के स्तर तक की दूरी | 40 पॉइंट |
| पूरे लॉट पर पॉइंट की क़ीमत | उपकरण की स्पेसिफ़िकेशन से | $10 |
| पूरे लॉट पर स्टॉप की क़ीमत | स्टॉप × पॉइंट की क़ीमत | $400 |
| आयतन | पैसे में जोखिम ÷ पूरे लॉट पर स्टॉप की क़ीमत | 0.12 लॉट |
यहाँ सटीक भागफल — 0.125 लॉट है, और पूर्णांकन नीचे की ओर अनिवार्य है: 0.12 असली जोखिम $48 देता है, जबकि 0.13 — पहले ही $52, यानी बताए गए प्रतिशत की जगह 1.04 %। ऊपर की ओर पूर्णांकन ठीक उस क्षण तक बेख़तर दिखता है जब तक वह आदत न बन जाए।
स्टॉप तक की दूरी आयतन कैसे बदलती है
फ़ॉर्मूले का सबसे उपयोगी गुण: जोखिम की राशि वही रहने पर आयतन स्टॉप तक की दूरी के व्युत्क्रमानुपाती होता है। छोटा स्टॉप सौदे को ज़्यादा सुरक्षित नहीं बनाता — वह ठीक उतने ही गुना आयतन बढ़ा देता है।
| स्टॉप | पूरे लॉट पर स्टॉप की क़ीमत | $50 के जोखिम पर आयतन | पोज़िशन का नॉमिनल |
|---|---|---|---|
| 10 पॉ. | $100 | 0.50 लॉट | 50,000 |
| 20 पॉइंट | $200 | 0.25 लॉट | 25,000 |
| 40 पॉइंट | $400 | 0.12 लॉट | 12,000 |
| 80 पॉइंट | $800 | 0.06 लॉट | 6,000 |
| 160 पॉ. | $1,600 | 0.03 लॉट | 3,000 |
सभी पंक्तियों में स्टॉप पर नुकसान लगभग एक जैसा है — क़रीब $50। लेकिन पोज़िशन का नाममात्र मूल्य सत्रह गुना अलग है, और उसके साथ अलग होते हैं ज़रूरी मार्जिन, पॉइंट में स्लिपेज की क़ीमत और स्प्रेड के चौड़े होने के प्रति संवेदनशीलता। इसीलिए «छोटा स्टॉप = छोटा जोखिम» ग़लत दावा है: जोखिम एक जैसा है, लेकिन निष्पादन के प्रति असुरक्षा अलग।
क़दम-दर-क़दम गणना
पाँच क़दम, जिनमें लगभग पंद्रह सेकंड लगते हैं और जो हर सौदे से पहले किए जाते हैं। इनमें से कोई भी छोड़ने का मतलब है कि असली जोखिम आपको पता नहीं।
शुरुआती डिपॉज़िट नहीं और बैलेंस नहीं: इक्विटी पहले से खुली पोज़िशनों का नतीजा गिनती है और इसलिए गणना के क्षण का खाता बताती है।
टर्मिनल सेवह राशि निकलती है जो आप इस सौदे पर खोने को तैयार हैं। वह इस बात पर निर्भर नहीं करती कि विचार कितना भरोसेमंद लगता है।
नियमपॉइंट में; 20-30 पॉइंट से छोटे स्टॉप पर स्प्रेड जोड़ें: एंट्री कोटेशन की एक तरफ़ से होती है, निकास दूसरी तरफ़ से।
पॉइंट मेंटर्मिनल में उपकरण के कार्ड से। दूसरी जगह डॉलर होने पर संख्या स्थिर रहती है, बाक़ी मामलों में उसे दर के हिसाब से दोबारा गिना जाता है।
स्पेसिफ़िकेशनजोखिम की राशि को दूरी और पॉइंट की क़ीमत के गुणनफल से भाग दिया जाता है, नतीजा आयतन के चरण तक नीचे की ओर पूर्णांकित होता है — आम तौर पर 0.01 लॉट तक।
0.01 लॉट तकगणना में तीन ग़लतियाँ
मार्जिन से जाँच
आयतन गिनने के बाद दूसरी गणना करना उपयोगी है — यह आयतन कितने साधन घेरेगा। फ़ॉर्मूला: मार्जिन = नाममात्र मूल्य ÷ लीवरेज, जहाँ नाममात्र मूल्य = आयतन × कॉन्ट्रैक्ट का आकार। जिस जोड़ी की आधार मुद्रा खाते की मुद्रा से अलग है, उसके लिए नाममात्र मूल्य मौजूदा दर से बदला जाता है।
| लीवरेज | 0.12 लॉट के लिए मार्जिन | 0.50 लॉट के लिए मार्जिन | $5,000 डिपॉज़िट का हिस्सा |
|---|---|---|---|
| 1:30 | $400 | $1,667 | 8 % / 33 % |
| 1:100 | $120 | $500 | 2.4 % / 10 % |
| 1:200 | $60 | $250 | 1.2 % / 5 % |
| 1:500 | $24 | $100 | 0.5 % / 2 % |
नाममात्र मूल्य: 0.12 लॉट = आधार मुद्रा की 12,000 इकाइयाँ, 0.50 लॉट = 50,000। गणना उस जोड़ी के लिए दी गई है जहाँ आधार मुद्रा डॉलर है; बाक़ी के लिए नाममात्र मूल्य को आधार मुद्रा की डॉलर से दर से गुणा करें।
जाँच का अर्थ बड़ा लीवरेज चुनना नहीं, बल्कि यह देखना है कि कितने मुक्त साधन बचते हैं। घिरा मार्जिन नुकसान सोखने में हिस्सा नहीं लेता, और वह जितना ज़्यादा होगा, आपके ख़िलाफ़ चाल पर खाता पोज़िशनों के जबरन बंद होने के उतना क़रीब होगा।
अक्सर पूछे जाने वाले सवाल
position sizing forex दूसरे बाज़ारों की गणना से कैसे अलग है?
मूल रूप से किसी बात में नहीं: वहाँ भी और यहाँ भी आयतन जोखिम की राशि को स्टॉप तक की दूरी से भाग देकर मिलता है। अलग है आयतन की इकाई — शेयरों या कॉन्ट्रैक्टों की जगह लॉट — और यह कि पॉइंट की क़ीमत उपकरण की स्पेसिफ़िकेशन से लेनी पड़ती है।
अगर स्टॉप पॉइंट में नहीं, भाव में बताया हो तो पोज़िशन का आकार कैसे गिनें?
भावों के अंतर को पॉइंट में बदलें: दशमलव के बाद चार अंकों वाली जोड़ी के लिए अंतर को 0.0001 से भाग दें, येन वाली जोड़ियों के लिए — 0.01 से। मसलन एंट्री 1.0850 और स्टॉप 1.0810 देते हैं 0.0040 ÷ 0.0001 = 40 पॉइंट।
जोखिम का प्रतिशत किस राशि से गिनें?
इक्विटी से। बैलेंस खुले सौदे नहीं देखता, इसलिए लटके हुए माइनस पर उससे की गई गणना ठीक उसी क्षण बड़ा लॉट मंज़ूर कर देती है जब खाता पहले ही लदा हुआ है।
क्या स्टॉप तक की दूरी में स्प्रेड गिनना चाहिए?
20–30 पॉइंट से छोटे स्टॉप पर — ज़रूर: 1.5 पॉइंट का स्प्रेड, जब स्टॉप 15 पॉइंट का हो, जोखिम का 10 % है। लंबे स्टॉप पर यह सुधार आयतन के पूर्णांकन की त्रुटि में समा जाता है।
अगर कई पोज़िशनें खुली हों तो आयतन कैसे गिनें?
हर एक पर जोखिम अलग गिना जाता है, लेकिन कुल जोखिम और कुल मार्जिन साथ में जाँचे जाते हैं। अगर जोड़ियाँ जुड़ी हैं — मसलन EUR/USD और GBP/USD — तो उन्हें एक ही पोज़िशन मानना चाहिए: डॉलर की चाल पर स्टॉप बहुत संभव है एक साथ चलेंगे। विस्तार से — सहसंबंध और कुल जोखिम वाली सामग्री में।
अगर आयतन 0.01 लॉट से कम निकले तो क्या करें?
यह जवाब है, ग़लती नहीं: सौदा आपके जोखिम के नियम में समाता नहीं। विकल्प — दूसरे विचार पर छोटा स्टॉप, वह उपकरण जहाँ पॉइंट सस्ता है, आयतन के छोटे चरण वाला खाता या बड़ा डिपॉज़िट। जोखिम का प्रतिशत «एक बार के लिए» बढ़ाना विकल्प नहीं है: ठीक इसी तरह नियम काम करना बंद कर देते हैं।
USD/JPY के लिए आयतन कैसे गिनें?
वही फ़ॉर्मूला, पॉइंट की दूसरी क़ीमत। आधार में डॉलर वाली जोड़ी के लिए वह कोटेड मुद्रा की 10 इकाइयाँ हैं, दर से भाग देकर: USD/JPY लगभग 150 पर यह स्टैंडर्ड लॉट पर क़रीब $6.7 है। $50 के जोखिम और 40 पॉइंट के स्टॉप पर आयतन 0.18 लॉट निकलता है, EUR/USD पर 0.12 के मुक़ाबले।
सोने या इंडेक्स पर आयतन कैसे गिनें?
फ़ॉर्मूला नहीं बदलता, लेकिन कॉन्ट्रैक्ट का आकार और क़ीमत का चरण दूसरे हैं, इसलिए पॉइंट की क़ीमत भी अलग तरीक़े से गिनी जाती है। तीनों मान उपकरण की स्पेसिफ़िकेशन से लिए जाते हैं: कॉन्ट्रैक्ट का आकार, क़ीमत का न्यूनतम चरण और उसकी क़ीमत।
आयतन ऊपर की ओर पूर्णांकित करें या नीचे की ओर?
हमेशा आयतन के चरण तक नीचे की ओर। गणना में 0.125 लॉट आने पर 0.12 लिया जाता है: असली जोखिम योजना से थोड़ा कम हो जाएगा। ऊपर की ओर पूर्णांकन का मतलब है कि आपके जोखिम का असली प्रतिशत व्यवस्थित रूप से नियम से ऊपर है।
क्या डिपॉज़िट बदलने पर आयतन दोबारा गिनना चाहिए?
हाँ, अगर जोखिम इक्विटी के हिस्से के रूप में तय है — और यही सुझाया गया विकल्प है। 20 % ड्रॉडाउन के बाद वही 1 % छोटी राशि और छोटा आयतन देता है: ठीक यही गुण खाते का गिरना धीमा करता है।
क्या लीवरेज पोज़िशन का आकार बदलता है?
लॉट पर — नहीं, वह जोखिम की राशि और स्टॉप तक की दूरी से निकलता है। लीवरेज तय करता है कि इस आयतन के लिए मुक्त साधन काफ़ी होंगे या नहीं: मार्जिन नाममात्र मूल्य को लीवरेज से भाग देकर गिना जाता है, और 1:30 पर वही सौदा 1:100 के मुक़ाबले तीन गुना से ज़्यादा साधन घेरता है।
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