ARMFอัตราส่วนความเสี่ยง/กำไร
อัตราส่วนความเสี่ยงต่อกำไรแสดงว่าเป้าหมายไกลกว่าสต็อปกี่เท่า ในตัวมันเองมันไม่ตัดสินอะไร: ระบบที่ 1 : 1 อาจกำไรมากกว่าระบบที่ 1 : 3 สิ่งที่ตัดสินคือผลคูณของอัตราส่วนกับอัตราชนะ เราแยกแยะการคำนวณ อัตราชนะจุดคุ้มทุน และความเข้าใจผิดที่พบบ่อยเรื่อง «อย่างน้อย 1 : 3»
Risk reward ratio: อัตราส่วนคำนวณอย่างไร
R/R = (เป้าหมาย − เข้า) ÷ (เข้า − สต็อป)
สำหรับการซื้อ: เข้า 1.0850 สต็อป 1.0810 เป้าหมาย 1.0930 ความเสี่ยงคือ 40 จุด กำไรที่เป็นไปได้คือ 80 จุด อัตราส่วน 1 : 2 ปกติเขียนว่า «หนึ่งต่อสอง» โดยเลขสองคือขนาดของเป้าหมายในหน่วยความเสี่ยง
ยังพบการเขียนกลับด้าน — อัตราส่วนของความเสี่ยงต่อกำไร ซึ่งให้ 0.5 สำหรับการเทรดเดียวกัน ทั้งสองรูปแบบถูกต้อง สิ่งสำคัญคืออย่าสับสน: ในแบบหนึ่งมากกว่าคือดีกว่า ในอีกแบบตรงกันข้าม
อะไรที่ต้องคิดในการคำนวณอย่างแน่นอน
- สเปรดเข้าไปอยู่ในความเสี่ยง
- โพซิชันเปิดที่ฝั่งหนึ่งของสเปรด ส่วนสต็อปถูกจับคู่ที่อีกฝั่ง บนสต็อป 20 จุด สเปรด 1.5 จุดทำให้อัตราส่วนแย่ลงจาก 1 : 2.00 เป็น 1 : 1.79
- เป้าหมายต้องไปถึงได้
- อัตราส่วนปรับให้ดีขึ้นง่ายด้วยการเลื่อนเป้าหมายออกไป — แต่พร้อมกันนั้นสัดส่วนของเป้าหมายที่ไปถึงก็ลดลง นั่นเป็นการย้ายปัญหา ไม่ใช่การแก้มัน
- คำนวณตามผลของการปิด ไม่ใช่ตามที่คิดไว้
- ในสมุดบันทึกจะบันทึกอัตราส่วนจริงของการเทรดที่ปิดแล้ว: การเก็บกำไรบางส่วนและการออกด้วยเทรลลิ่งเปลี่ยนมันไปจากที่ตั้งใจไว้
อัตราส่วนความเสี่ยงต่อกำไรบนฟอเร็กซ์และอัตราชนะจุดคุ้มทุน
การใช้งานหลักในทางปฏิบัติของอัตราส่วนคือการคำนวณสัดส่วนการชนะที่ทำให้ระบบเสมอตัว
อัตราชนะจุดคุ้มทุน = 1 ÷ (1 + R/R)
| อัตราส่วน | อัตราชนะจุดคุ้มทุน | ค่าคาดหมายที่อัตราชนะ 40 % | ค่าคาดหมายที่อัตราชนะ 55 % |
|---|---|---|---|
| 1 ต่อ 0.5 | 66.7 % | −0.40 R | −0.17 R |
| 1 ต่อ 1 | 50.0 % | −0.20 R | +0.10 R |
| 1 ต่อ 1.5 | 40.0 % | 0.00 R | +0.38 R |
| 1 ต่อ 2 | 33.3 % | +0.20 R | +0.65 R |
| 1 ต่อ 3 | 25.0 % | +0.60 R | +1.20 R |
| 1 ต่อ 5 | 16.7 % | +1.40 R | +2.30 R |
ตารางอ่านได้ว่า: ที่อัตราส่วน 1 : 2 ชนะหนึ่งในสามของการเทรดก็พอที่จะไม่เสีย แต่ความสัมพันธ์ย้อนกลับก็มีอยู่และมักถูกประเมินต่ำ: ยิ่งเป้าหมายไกล ยิ่งไปถึงน้อยครั้ง การย้ายจาก 1 : 2 ไปเป็น 1 : 5 จึงแทบทุกครั้งมาพร้อมการตกของอัตราชนะ — และไม่แน่ว่าค่าคาดหมายจะเพิ่มขึ้น
ทำไมกฎ «อย่างน้อย 1 : 3» จึงทำให้เข้าใจผิด
ข้อกำหนดให้รับเฉพาะการเทรดที่อัตราส่วนไม่แย่กว่า 1 : 3 ฟังดูสมเหตุสมผลและมักช่วยมือใหม่ได้ — มันคัดการเข้าที่เป้าหมายคับแคบออก แต่ในฐานะกฎสากลมันไม่ถูกต้อง และนี่คือเหตุผล
ถ้อยคำที่ถูกต้องของกฎ: รับการเทรดถ้าค่าคาดหมายเป็นบวกเมื่อคิดต้นทุน อัตราส่วน 1 : 3 เป็นกรณีเฉพาะที่สะดวกตอนที่ยังไม่รู้อัตราชนะ
อัตราส่วนตามแผนกับที่เกิดจริง: ทำไมมันจึงไม่ตรงกัน
ในแผนการเทรดดูเหมือน 1 : 3 ในสมุดบันทึกค่าเฉลี่ยกลับกลายเป็น 1 : 1.4 ความไม่ตรงกันอธิบายได้ด้วยสี่สาเหตุ และแต่ละอันวัดได้
| สาเหตุ | เกิดอะไรขึ้น | ตรวจพบอย่างไร |
|---|---|---|
| ออกจากการเทรดที่กำไรเร็วเกินไป | เป้าหมายยังไม่ถึง โพซิชันถูกปิด «เผื่อไว้ก่อน» | เทียบผลจริงกับการเดินสูงสุดของราคา |
| การเก็บกำไรบางส่วน | ครึ่งหนึ่งของโพซิชันถูกปิดที่ 1R ผลเฉลี่ยจึงต่ำกว่าเป้าหมายตามแผน | คิดผลของการเทรดเป็นค่าเฉลี่ยถ่วงน้ำหนัก ไม่ใช่ตามส่วนสุดท้าย |
| การเลื่อนสต็อปไปจุดคุ้มทุน | การเทรดส่วนหนึ่งจบที่ศูนย์แทนที่จะถึงเป้าหมาย | แยกหมวด «ที่จุดคุ้มทุน» ไว้ในสมุดบันทึก |
| ต้นทุน | สเปรดและค่าคอมมิชชันลดกำไรและเพิ่มการขาดทุน | คำนวณอัตราส่วนใหม่ตามราคาที่จับคู่ได้จริง |
ข้อสรุปเชิงปฏิบัติ: ต้องวางแผนตามอัตราส่วนที่เกิดจริง ไม่ใช่ตามที่คิดไว้ ระบบที่ตามแผนเป็น 1 : 3 และจริงเป็น 1 : 1.4 ต้องการอัตราชนะไม่ใช่ 25 % แต่เป็น 42 % — และนั่นเป็นข้อกำหนดเรื่องความแม่นยำของการเข้าที่ต่างกันโดยสิ้นเชิง
คำถามที่พบบ่อย
อัตราส่วนความเสี่ยงต่อกำไรเท่าไรถือว่าดี
ค่าที่ทำให้ค่าคาดหมายของระบบเป็นบวกเมื่อคิดต้นทุน สำหรับอัตราชนะราว 40 % คืออัตราส่วนตั้งแต่ 1 : 1.5; สำหรับอัตราชนะ 60 % แค่ 1 : 1 ก็พอ ไม่มีค่า «ดี» ที่เป็นสากล — มีแต่ค่าที่สอดคล้องกับอัตราชนะ
คำนวณอัตราส่วนอย่างไรเมื่อเก็บกำไรบางส่วน
ตามผลจริง: ถ้าครึ่งหนึ่งของโพซิชันปิดที่ 1R และอีกครึ่งที่ 3R ผลของการเทรดคือ 2R ค่านี้แหละที่ต้องบันทึกลงสมุด ไม่อย่างนั้นตัวชี้วัดเฉลี่ยจะสูงเกินจริง
ปรับอัตราส่วนให้ดีขึ้นด้วยการย่นสต็อปได้ไหม
ในทางรูปแบบได้ แต่ความน่าจะเป็นที่สต็อปจะทำงานก็เพิ่มขึ้น: สต็อปที่สั้นลงมักไปอยู่ในเสียงรบกวนของตลาด อัตราส่วนดีขึ้น อัตราชนะตกลง ค่าคาดหมายอาจแย่ลงด้วยซ้ำ
R คืออะไรและทำไมจึงคิดผลลัพธ์ในหน่วยนี้
R คือจำนวนเงินความเสี่ยงตอนเข้า ผลลัพธ์ในหน่วยนี้ไม่ขึ้นกับทั้งบัญชีและสัดส่วนความเสี่ยง การทำสถิติแบบนี้จึงสะดวก: «+14R ต่อเดือน» อ่านได้เหมือนกันไม่ว่าเงินฝากจะเป็นเท่าไร
เรียกตัวชี้วัดนี้ให้ถูกต้องอย่างไร
ในการใช้งานภาษารัสเซียพบสองแบบ: «อัตราส่วนความเสี่ยงต่อกำไรในการเทรด» และแบบภาษาอังกฤษ risk reward ratio มันคือค่าเดียวกัน — อัตราส่วนของระยะถึงเป้าหมายต่อระยะถึงสต็อป
คำนวณ R/R จากราคาบน EUR/USD อย่างไร
ลบระดับกัน: ที่จุดเข้า 1.0850 สต็อป 1.0810 และเป้าหมาย 1.0930 ความเสี่ยงคือ 40 จุด ศักยภาพคือ 80 อัตราส่วน 1 : 2 คิดเป็นจุดสะดวกกว่าคิดเป็นเศษของราคา: ตัวเลขออกมาเป็นจำนวนเต็ม
อัตราส่วนเท่าไรที่ไปถึงได้จริงภายในวัน
ส่วนใหญ่คือ 1 : 1.5…1 : 2 เป้าหมายที่ไกลกว่านั้นภายในวันไปถึงได้น้อยครั้งกว่า เพราะช่วงรายวันมีจำกัด: เป้าหมาย 5R บนคู่ที่มี ATR 80 จุดต้องการการเคลื่อนไหวที่ไม่ได้เกิดขึ้นทุกวัน
ต้นทุนเปลี่ยนอัตราส่วนอย่างไร
มันเพิ่มความเสี่ยงและลดศักยภาพ สเปรดกับค่าคอมมิชชัน 10 % ของความเสี่ยงเปลี่ยน 1 : 2 เป็น 1 : 1.73 และดันอัตราชนะที่ต้องการจาก 33.3 เป็น 36.7 % บนสต็อปสั้นผลกระทบแรงกว่า
คำนวณอัตราส่วนตามระดับที่วางแผนหรือตามที่เกิดจริง
ตามผลของการปิดจริง — ตัวเลขเหล่านี้แหละที่อธิบายระบบ อัตราส่วนตามแผนมีประโยชน์ในฐานะตัวกรองการเข้า แต่สิ่งที่ควรเข้าไปในสถิติคือสิ่งที่เกิดขึ้นจริง
อัตราส่วนเชื่อมกับการเลือกไทม์เฟรมอย่างไร
บนไทม์เฟรมเล็ก สต็อปสั้นกว่าและต้นทุนเป็นสัดส่วนของความเสี่ยงสูงกว่า อัตราส่วนสุทธิจึงแย่กว่าตามแผน บนไทม์เฟรมใหญ่ตรงกันข้าม: สเปรดแทบไม่มีผล แต่เป้าหมายไปถึงน้อยครั้งกว่าและใช้เวลานานกว่า
อัตราส่วนใหญ่เกินไปได้ไหม
ได้ — ถ้าเป้าหมายเลิกเป็นสิ่งที่ไปถึงได้ อัตราส่วน 1 : 10 ที่อัตราชนะ 5 % ให้ค่าคาดหมายติดลบ ทั้งที่บนกระดาษดูน่าสนใจ สิ่งที่ต้องดูคือผลคูณของอัตราชนะกับอัตราส่วน
อ่านต่อ
