ARMFKriteria Kelly: kalkulator porsi
Kalkulator menghitung porsi modal menurut kriteria Kelly, yang memaksimalkan pertumbuhan jangka panjang, dan menunjukkan apa yang terjadi saat menyimpang darinya. Nilai praktisnya bukan pada angkanya sendiri — hampir tidak ada yang berdagang dengan angka itu — melainkan pada bentuk kurvanya: ia menjelaskan mengapa lebih aman keliru ke arah yang lebih kecil.
Kelly criterion trading calculator: perhitungan
Kurva menunjukkan pertumbuhan logaritmik rata-rata modal pada porsi risiko yang berbeda. Maksimumnya jatuh pada Kelly penuh; di sebelah kanannya pertumbuhan turun cepat dan pada porsi ganda menjadi negatif.
Bagaimana porsi modal menurut Kelly dihitung
| Besaran | Formula | Dalam contoh |
|---|---|---|
| Ekspektasi transaksi | winrate × R/R − (1 − winrate) | +0,35 R |
| Kelly penuh | ekspektasi ÷ R/R | 17,5 % |
| Bagian Anda | Kelly penuh × porsi yang dipilih | 4,38 % |
| Risiko dalam uang | deposit × porsi Anda | 438 $ |
| Pertumbuhan rata-rata | laju logaritmik: porsi kemenangan dan kekalahan di bawah ln | per transaksi |
Data contoh: yang menang 45 %, target dua kali lebih jauh daripada stop, akun 10.000 $, kita ambil seperempat dari Kelly. Baris terakhir adalah laju pertumbuhan logaritmik: besaran yang justru dimaksimalkan rumus Kelly. Ia pula yang menjelaskan bentuk kurva pada grafik.
Apa yang ditunjukkan kurva
Grafik adalah kebergantungan pertumbuhan modal rata-rata pada porsi risiko. Ia punya tiga bagian, dan ketiganya berguna secara praktis.
Dari situ muncul aturan praktis: risiko kerja 0,5–2 % per transaksi biasanya merupakan seperlima sampai seperdua puluh dari Kelly penuh. Itu jauh di bagian kiri kurva — tempat kehilangan laju pertumbuhannya kecil, sedangkan ketahanan terhadap kesalahan penaksiran parameter paling besar.
Bagaimana memakai porsi Kelly pada akun forex
Angka dari kalkulator hampir tidak pernah menjadi risiko Anda per transaksi. Ia punya dua peran lain, dan keduanya lebih berguna.
Perhitungan terkait. Persentase risiko yang dipilih diperiksa dengan kalkulator rentetan rugi — ia menunjukkan drawdown yang diberikan rentetan yang diperkirakan. Sedangkan besar keunggulan, yang menjadi dasar perhitungan Kelly, ditaksir oleh simulasi jarak panjang.
Pertanyaan yang sering diajukan
Bisakah berdagang dengan Kelly penuh?
Secara teknis bisa, dalam praktik hampir tidak ada yang melakukannya. Rumus mengandaikan peluang yang diketahui persis, sedangkan kesalahan apa pun dalam menaksir winrate menggeser porsi aktual ke kanan pada kurva — ke zona tempat pertumbuhan menurun.
Apa arti hasil yang negatif?
Bahwa sistem tidak punya keunggulan: ekspektasinya negatif, dan taruhan optimalnya sama dengan nol. Tidak ada porsi modal yang memberi pertumbuhan positif dalam permainan seperti itu.
Porsi berapa dari Kelly yang dipilih?
Varian yang lazim — setengah dan seperempat. Tetapi lebih praktis berangkat dari arah sebaliknya: pilih risiko menurut drawdown yang dapat diterima, dan pakai Kelly sebagai pemeriksaan bahwa nilai yang dipilih tidak melampaui batas yang masuk akal.
Apa yang ditunjukkan kurva pada grafik?
Pertumbuhan logaritmik rata-rata modal pada porsi risiko yang berbeda. Maksimumnya jatuh pada Kelly penuh; di sebelah kanannya pertumbuhan turun cepat dan pada porsi ganda menjadi negatif.
Mengapa pertumbuhan bisa negatif pada sistem yang menang?
Karena bunga majemuk: porsi risiko yang terlalu besar membuat drawdown begitu dalam sehingga persentase berikutnya dihitung dari akun yang sudah sangat menyusut. Hasil rata-rata transaksinya positif, sedangkan modalnya berkurang.
Bagaimana menerjemahkan porsi Kelly menjadi lot?
Lewat kalkulator lot: porsi memberi risiko dalam uang, dan volume dihitung darinya serta dari jarak ke stop. Rumus Kelly sendiri tidak tahu apa-apa tentang volume.
Bisakah Kelly diterapkan pada lot tetap?
Tidak, ia mengandaikan perhitungan ulang taruhan dari modal saat ini. Pada volume tetap porsi risiko berubah dengan sendirinya seiring naik atau turunnya akun, dan optimumnya tidak terpenuhi.
Bisakah Kelly diterapkan pada beberapa posisi sekaligus?
Rumus ini diturunkan untuk satu taruhan berurutan. Pada beberapa posisi terbuka, porsinya dibagi di antara mereka — kalau tidak, taruhan total melampaui perhitungan sebanyak jumlah transaksi yang terbuka.
Apakah porsi Kelly bergantung pada ukuran akun?
Tidak, ia dinyatakan dalam persentase modal. Deposit hanya diperlukan untuk menerjemahkan porsi menjadi jumlah risiko dalam uang.
Bagaimana jika winrate tidak diketahui secara tepat?
Justru karena itu diambil porsi dari Kelly, bukan nilai penuhnya. Kesalahan menaksir winrate beberapa poin persentase menggeser taruhan aktual ke kanan pada kurva — ke zona tempat pertumbuhan menurun.
Baca selanjutnya
