ARMFDrawdown dalam trading
Drawdown dalam trading adalah penurunan ekuitas dari maksimum yang pernah dicapai. Ini ciri utama risiko sistem perdagangan: imbal hasil pada jarak panjang berubah, sedangkan kedalaman drawdown tetap cukup mantap. Kami bedah basis perhitungannya, jenis drawdown, dan kedalaman berapa yang dianggap batas.
Apa itu drawdown dan bagaimana ia dihitung
Rumusnya: drawdown = (puncak ekuitas − ekuitas saat ini) ÷ puncak ekuitas × 100 %. Kata kuncinya adalah «puncak»: basisnya diambil dari maksimum yang dicapai akun, bukan dari deposit awal.
Perbedaannya mendasar. Akun tumbuh dari 10.000 $ menjadi 14.000 $, lalu turun ke 11.200 $. Terhadap depositnya ia plus 12 %, tetapi drawdown-nya 20 % — dan justru angka itulah yang menggambarkan risiko sistem. Laba yang diperoleh lalu diserahkan kembali adalah kehilangan yang sama seperti kerugian dari jumlah awal.
| Indikator | Apa yang diukur | Formula |
|---|---|---|
| Drawdown saat ini | Seberapa jauh akun berada di bawah puncaknya sekarang | (puncak − ekuitas) ÷ puncak |
| Drawdown maksimum | Penurunan terdalam selama periode | maksimum dari semua drawdown saat ini |
| Drawdown menurut saldo | Penurunan menurut transaksi yang sudah ditutup | tidak memperhitungkan posisi terbuka |
| Drawdown menurut ekuitas | Penurunan dengan memperhitungkan hasil mengambang | besaran utama untuk menilai risiko |
| Lama drawdown | Berapa lama akun berada di bawah puncak | dari tanggal puncak sampai tanggal kembali |
Drawdown menurut saldo selalu tampak lebih kecil daripada menurut ekuitas: kerugian, selama ia mengambang, tidak masuk ke saldo. Justru karena itu statistiknya sebaiknya dipegang menurut ekuitas — kalau tidak, sistem dengan «penahanan» panjang akan tampak lebih tenang daripada yang sebenarnya.
Mengapa lamanya lebih penting daripada kedalamannya
Drawdown 15 % yang akunnya keluar dalam dua pekan dan drawdown 15 % yang berlangsung tujuh bulan terasa sama sekali berbeda, meski angkanya satu. Situasi kedua adalah sebab utama trader meninggalkan sistem yang bekerja: selama itu terkumpul cukup keraguan untuk mulai mengubah aturan.
Apa yang dikatakan lama drawdown
- Pendek dan dalam
- Biasanya akibat rentetan rugi beruntun. Ia diperkirakan dan bisa diramalkan dari winrate: panjang rentetannya dihitung lebih dulu.
- Panjang dan dangkal
- Sistem berhenti menemukan transaksi yang menguntungkan, tetapi juga tidak kehilangan secara tajam. Sering berarti pergantian rezim pasar — misalnya peralihan dari tren ke rentang.
- Panjang dan dalam
- Tanda untuk berhenti dan menguji sistem pada riwayat. Melanjutkan perdagangan tanpa pembedahan di sini setara dengan menguji hipotesis dengan uang.
Drawdown maksimum: kedalaman berapa yang dianggap batas
Tidak ada ambang yang universal, tetapi ada aritmetika pemulihan yang membuat rentang 10–20 % menjadi batas alami bagi akun ritel.
| Drawdown | Pertumbuhan yang dibutuhkan untuk pulih | Transaksi dengan ekspektasi +0,35 % per transaksi | Makna praktisnya |
|---|---|---|---|
| 10 % | +11,1 % | 30 | Mode kerja sistem |
| 20 % | +25,0 % | 64 | Ambang untuk pemeriksaan: rentetan atau pergantian rezim? |
| 30 % | +42,9 % | 102 | Sistem ditarik dari kerja |
| 50 % | +100,0 % | 199 | Pemulihannya sebanding dengan deposit baru |
Jumlah transaksi dihitung untuk sistem dengan winrate 45 %, rasio 1 : 2, dan risiko 1 %: pertambahan ekuitas rata-rata per transaksi adalah 0,35 %. Nilainya bersifat model dan disajikan untuk membandingkan gambaran besaran, bukan sebagai ramalan.
Bagaimana mengukur drawdown pada akun forex Anda
Terminal menampilkan hasil saat ini, tetapi bukan kedalaman drawdown: untuk itu diperlukan deret ekuitas yang terikat waktu. Prosedur perhitungannya sederhana dan dilakukan di tabel mana pun dalam sepuluh menit.
Dengan tanggal penutupan dan hasil dalam uang. Laporan terminal cocok: yang diperlukan hanya waktu dan jumlahnya.
dari laporanPenjumlahan hasil yang bertambah, dimulai dari depositnya. Itulah kurva ekuitas menurut transaksi yang sudah ditutup.
satu kolomDi kolom sebelahnya — maksimum kurva sampai baris itu termasuk. Ia hanya naik dan tidak pernah turun.
kolom kedua(maksimum − ekuitas) ÷ maksimum pada setiap baris. Nilai terbesar kolom itulah drawdown maksimum periodenya.
kolom ketigaMenghitung hanya menurut transaksi yang sudah ditutup membuat jurangnya terlalu kecil: minus yang mengambang tidak masuk ke dalamnya. Untuk gambaran penuh diperlukan deret ekuitas yang terikat waktu, bukan terikat transaksi — dan tidak semua terminal mengekspornya, tetapi ia bisa didekati dengan mencatat pergerakan maksimum melawan posisi di jurnal.
Pertanyaan yang sering diajukan
Apa itu drawdown dengan kata sederhana?
Ini seberapa jauh akun turun dari titik terbaiknya. Jika deposit tumbuh sampai 12.000 $, lalu turun ke 10.800 $, drawdown-nya 10 % — terlepas dari jumlah berapa Anda memulai.
Apa bedanya drawdown maksimum dengan yang saat ini?
Yang saat ini menunjukkan keadaan sekarang, yang maksimum menunjukkan momen terburuk selama seluruh periode. Untuk menilai risiko sistem, yang penting justru yang maksimum: ia menjawab pertanyaan «apa yang paling berat» dan menjadi acuan untuk masa depan.
Drawdown berapa yang normal untuk sistem perdagangan?
Ditentukan oleh limit Anda per transaksi dan porsi kemenangan, bukan oleh pasar. Pada limit 1 % dan porsi sekitar 45 %, drawdown 5–12 % adalah hal biasa; melewati 20 % berarti entah rentetan yang luar biasa panjang, entah perubahan kondisi tempat sistem itu bekerja.
Menghitung drawdown menurut saldo atau menurut ekuitas?
Menurut ekuitas. Perhitungan menurut saldo menyembunyikan kerugian mengambang: sistem yang lama menahan posisi rugi tampak stabil menurut saldo persis sampai saat posisi itu ditutup.
Bagaimana leverage memengaruhi kedalaman drawdown?
Secara langsung — tidak sama sekali: drawdown ditetapkan oleh risiko per transaksi dan panjang rentetan rugi. Secara tidak langsung — sangat terasa: leverage yang lebar memungkinkan membuka lot yang membuat taruhan per transaksi bukan 1 %, melainkan 5–10 %, dan rantai yang sama memberi drawdown berkali lipat lebih dalam.
Apakah swap diperhitungkan dalam drawdown?
Ya, ia mengurangi ekuitas terlepas dari pergerakan harga. Pada posisi jangka menengah, swap negatif selama sebulan terasa dalam kurva akun, dan mengeluarkannya dari perhitungan membuat gambarannya lebih optimistis daripada kenyataan.
Drawdown berapa yang dianggap normal untuk akun forex?
Besaran yang sesuai dengan risiko dan winrate Anda, bukan standar industri. Pada taruhan 1 % dan porsi kemenangan sekitar 45 %, rantai delapan kerugian yang diperkirakan memberi sekitar 7,7 % — drawdown dalam rentang itu normal, sedangkan melewati 20 % menuntut pembedahan.
Apakah drawdown 30 % sudah menjadi alasan meninggalkan sistem?
Ini alasan untuk berhenti dan mengujinya pada riwayat, bukan vonis. Pertanyaan kuncinya: apakah drawdown saat ini lebih dalam daripada semua yang dijumpai pada periode pengujian. Jika ya — kondisinya berubah atau aturannya dilanggar; jika tidak — ini peristiwa yang memang diperkirakan.
Apa bedanya drawdown dengan kerugian satu transaksi?
Kerugian per transaksi adalah peristiwa sekali jalan yang dibatasi risiko Anda. Drawdown adalah penurunan ekuitas yang terakumulasi dari maksimumnya, dan ia tersusun dari rentetan rugi, biaya, dan swap. Justru drawdown yang menggambarkan risiko sistem, bukan besarnya satu stop.
Bagaimana membedakan drawdown sistem dari kesalahan sendiri?
Lewat tanda «sesuai rencana / di luar rencana» di jurnal. Hitunglah drawdown terpisah untuk transaksi yang sesuai aturan: jika ia masuk dalam batas normal, persoalannya bukan pada sistemnya, melainkan pada pelaksanaannya.
Baca selanjutnya
