ARMFProfitfactor
De profitfactor is het verdiende op de pluskanten gedeeld door het verlorene op de minkanten over een periode. Eén getal waaruit blijkt hoeveel keer een systeem meer verdient dan verliest. Handig om te vergelijken, maar het misleidt gemakkelijk bij een korte steekproef en bij ongelijksoortige trades.
Wat is de profitfactor in trading: formule en betekenis
profitfactor = verdiend op plustrades ÷ verloren op mintrades
Een waarde van 1,0 betekent break-even: het verdiende is gelijk aan het verlorene. 1,5 — op elke dollar verlies staat anderhalve dollar winst. Onder 1,0 verliest het systeem.
| Profitfactor | Hoe te lezen | Voorzichtigheid |
|---|---|---|
| Minder dan 1,0 | Het systeem is verliesgevend over de periode | Controleer of het niet aan de kosten ligt |
| 1,0–1,2 | Nauwelijks positief | Gevoelig voor stijgende spread en slippage |
| 1,3–1,8 | Werkbaar bereik | Normaal voor een systeem met echte kosten |
| 1,8–2,5 | Hoog resultaat | Controleer het aantal trades en de homogeniteit van de periode |
| Boven 2,5 | Verdacht op een kleine steekproef | Vaak het gevolg van één of twee grote trades |
De bovenste regels vragen niet om bewondering, maar om controle. Een profitfactor van 3,0 over dertig trades betekent vrijwel altijd dat één geslaagde trade de hele statistiek maakte: haal hem weg en de waarde zakt onder 1,5.
Samenhang met winratio en verhouding
De profitfactor is geen onafhankelijke metriek: hij volgt uit de winratio en de gemiddelde risico-winstverhouding.
profitfactor = (winratio × gemiddelde R) ÷ (1 − winratio)
Dit is een nuttige controle van de registratie. Bereken de profitfactor rechtstreeks uit de bedragen en via de formule met de winratio: een verschil betekent dat de gemiddelden door uitschieters zijn vertekend — bijvoorbeeld door één trade die ver voorbij het doel is gesloten.
| Winrate | Gemiddelde R | Profitfactor | Verwachte waarde, R |
|---|---|---|---|
| 35 % | 2,0 | 1,08 | +0,05 |
| 40 % | 2,0 | 1,33 | +0,20 |
| 45 % | 2,0 | 1,64 | +0,35 |
| 50 % | 2,0 | 2,00 | +0,50 |
| 45 % | 1,5 | 1,23 | +0,13 |
| 45 % | 3,0 | 2,45 | +0,80 |
Drie situaties waarin de profitfactor bedriegt
Toetsing van de profitfactor van een forexsysteem op stabiliteit
Eén getal liegt zelden op zichzelf — de steekproef waarop het is berekend liegt. Vier controles kosten tien minuten en filteren het grootste deel van de valse conclusies weg.
Bereken de profitfactor zonder hem opnieuw. Een daling onder 1,2 betekent dat het resultaat door één treffer is gemaakt en niet door het systeem.
controle 1Bereken de eerste en de tweede helft apart. Een verschil van een factor twee is een teken dat twee verschillende marktregimes zijn uitgemiddeld.
controle 2Vaak rust het totaalcijfer op één paar en staan de overige in de min. Dat is reden de lijst te versmallen, niet om de regels te wijzigen.
controle 3Komt de statistiek uit de tester, voeg dan spread en commissie volgens je eigen voorwaarden toe: bij korte stops verandert dat de conclusie volledig.
controle 4Veelgestelde vragen
Welke profitfactor geldt als goed?
Voor een systeem met echte kosten is het werkbare bereik 1,3–1,8. Hogere waarden vragen om controle van de steekproef: hoeveel trades, is het één marktregime en is de statistiek niet door één grote trade gemaakt.
Waarin verschilt de profitfactor van de verwachte waarde?
Het is dezelfde informatie in een andere vorm. De verwachte waarde geeft het gemiddelde resultaat van één trade in R, de profitfactor de verhouding tussen de totalen. De verwachte waarde is handiger voor afstandsberekeningen, de profitfactor voor een snelle vergelijking.
Kun je de profitfactor van verschillende systemen vergelijken?
Alleen onder vergelijkbare omstandigheden: een vergelijkbaar aantal trades, dezelfde periode en dezelfde kostenverwerking. Anders vergelijk je geen systemen, maar steekproeven.
Wat doe je als de profitfactor onder één ligt?
Controleer eerst of het niet aan de kosten ligt: bereken het resultaat zonder spread en commissie opnieuw. Ligt hij ook dan onder één, dan heeft het systeem een negatieve verwachte waarde en moet je de entry- of exitregels wijzigen, niet de positiegrootte.
Hoe hangt de profitfactor samen met de winratio?
Via de formule: profitfactor = (aandeel winsten × gemiddelde R) ÷ aandeel verliezen. Bij een winratio van 45 % en een verhouding van 1 : 2 komt er 1,64 uit. Wijkt de uit de bedragen berekende waarde van de formule af, dan zijn de gemiddelden door uitschieters vertekend.
Welke profitfactor heeft een systeem met een verwachte waarde van +0,2 R?
Dat hangt af van de verhouding. Bij een winratio van 40 % en R/R 1 : 2 is dat 1,33, bij een winratio van 60 % en R/R 1 : 1 — 1,50. Dezelfde verwachte waarde geeft een verschillende profitfactor, dus lees je de metrieken samen.
Beïnvloedt de swap de profitfactor?
Ja, hij vergroot de som van de verliezen en verkleint de som van de winsten. Bij middellange posities met een negatieve swap is het verschil tussen een berekening met en zonder bijschrijvingen soms aanzienlijk.
Moet je de profitfactor per maand berekenen?
Nuttig als stabiliteitscontrole: blijft het kengetal binnen een smalle band, dan werkt het systeem stabiel; springt het van 0,7 naar 3,0, dan wordt het resultaat door losse trades gemaakt.
Bereken je de profitfactor in geld of in R?
Beide kan, maar in R is het correcter bij verschillende tradevolumes: anders krijgt een grote positie meer gewicht en beschrijft het kengetal niet het systeem, maar de verdeling van de volumes.
Welke profitfactor geldt als verdacht hoog?
Boven 2,5 op een steekproef kleiner dan honderd trades. De controle is simpel: haal de beste trade weg en bereken opnieuw. Een daling onder 1,2 betekent dat er nog geen stabiele edge is.
Verder lezen
